تأثير انخفاض سعر صرف الدولار على القوة الشرائية للريال

[رادار الشاشة]

الفا بيتا ـ د. انورابوالعلا 16/10/2010

عاد سعر صرف الدولار للانخفاض بالنسبة للعملات الرئيسية الأخرى وبالتالي بدأ سعر صرف الريال ينخفض - تلقائيا - بنفس معدل انخفاض الدولار (أي لو انخفض الدولار بنسبة 5 % بالنسبة لليورو فإن الريال سينخفض بمعدل 5 % بالنسبة لليورو) وهذا يؤدي تلقائيا الى ارتفاع أسعار السلع التي تستوردها المملكة من جميع دول العالم (التي ارتفعت عملاتها بالنسبة للدولار). فعلى سبيل المثال: علبة الدواء التي كنا نستوردها من اوربا بمائة ريال سنستوردها بمائة وخمسة ريالات.

الشيء الذي ينطبق على علبة الدواء ينطبق على جميع الأشياء الأخرى (من الإبرة الى الشيكولاتة والسيارة والطيارة وحتى عربات قطار الحرمين) التي نستوردها من جميع الدول التي انخفض الدولار بالنسبة لعملاتها. فلو افترضنا أن مجموع قيمة مانستورده من جميع الدول في شتى أنحاء العالم (التي لا تربط عملتها بالدولار) مائة مليار ريال في السنة فإننا سنخسر - تلقائيا - خمسة مليارات ريال (على افتراض أن متوسط انخفاض الدولار 5 %). هذه الخمسة مليارات ريال ستضيع هباء في الهواء، وسيتم تسجيل كامل هذا المبلغ في خانة العجز في ميزان مدفوعاتنا مع العالم.

الذي سيتحمل أعباء صرف هذه الخمسة مليارات ريال هو المستهلك بالنسبة للسلع الاستهلاكية، وكذلك خزينة الحكومة بالنسبة للسلع التي تستوردها الحكومة. ولكن الحكومة قد تعوّض خسارتها لارتفاع سعر البترول نتيجة لانخفاض الدولار. أما المستهلكون فإن دخلهم الحقيقي سينخفض بسبب التضخم (أي انخفاض القو ة الشرائية للريال) الذي حدث نتيجة لانخفاض سعر صرف الدولار.

ماهو الحل المثالي - في هذه الحالة - الذي يحول دون انخفاض الدخل الحقيقي لرب ااالأسرة في المملكة واضطراره الى حرمان اطفاله من شراء قطعة شيكولاتة سويسرية (بلاش نقول قطعة لحمة استرالية) كان يشتريها لهم قبل انخفاض دخله الحقيقي الذي حدث - فجأة - بسبب انخفاض سعر صرف الدولار وبالتالي انخفاض القوة الشرائية - بنفس النسبة - للريال؟

الحل بسيط جدا هو أن تعدّل مؤسسة النقد سعر صرف الريال بمقدار خمسة في المية فبدلا من أن يكون سعر صرف الدولار 3.75 ريال تجعله 3.56 ريال.

لكن الذي يبدو أن مؤسسة النقد لديها أسباب (ربما تكون مبرّرة وربما تكون مجرّد خوف من التّغيير) فهي لا تريد أن تغامر وتمارس صلاحياتها في اتخاذ سياسة نقدية مستقلّة عن السياسة المالية المتحفّظة التي تتبناها وزارة المالية خشية من أن تنهار أسعار البترول فتعجز وزارة المالية عن الوفاء بدفع المبالغ المعتمدة في الميزانية ويتكّرر عجز الميزانية.

اذن آن الأوان - االآن - لوزارة المالية - بعد أن اطمأنت لاستقرار سعر البترول - أن تعيد لمؤسّسة النقد شيئا من الحرية في ممارسة بعض صلاحياتها كي تتمكن من اتخاذ سياساتها النقدية باستقلالية وفقا لما تتطلّبه التطورات الاقتصادية في العالم. بعبارة أكثر وضوحا المطلوب من وزارة المالية هو أن تعطي الضوء الأخضر لساما (مؤسّسة النقد العربي السعودي) بتعديل سعر صرف الريال (وليس فك الارتباط) بالنسبة للدولار.

الحل الثاني أو مايسمى: SOCOND BEST هو أن تعود وزارة المالية الى تجديد ماكانت تسميه بدل غلاء المعيشة بصرف علاوة قدرها 15 % يتم توزيعها على ثلاث سنوات قادمة بمقدار 5 % لكل سنة تماما كما فعلت قبل ثلاث سنوات.

==================== انتهى المقال

الحل الثاني كلام فاضي. الحل الأول هو الصحيح. وأشك ان محافظ مؤسسة النقد الجاسر همه القوة الشرائية عند الناس وهو يتعالى عليهم. هو تهمه مصالح الحكومة المادية على حساب مصالح المواطنين ونسي ان الاموال الحكومية هذه ما وجدت الا من أموال المواطنين ومن اجل المواطنين.
أما العساف فلا استطيع أتوقع موقفه من موضوع اعادة الربط لكن أتمنى يكون موقفه ايجابي. أما المحافظ فلا أتوقع منه أي شيء ايجابي يصب في مصلحة المواطن بناء على تصاريحه واسلوبه في مخاطبة المواطنين والاقتصاديين.

[كاترينا]

والله كل اللي نبيه تكون رواتبنا بدل 10 الاف ريال تكون 10 الاف دولار = 37750 ريال

حالنا يكون حال الامارات وقطر وتشيل الدوله يدها عن الواردات الجمركيه وحنا نستهلك براحتنا

نكون بهالحاله شلنا عن الدوله عبئ مصاريف جمركيه وحنا اصبحنا مسؤولين عن انفسنا

[رادار الشاشة]

والله كل اللي نبيه تكون رواتبنا بدل 10 الاف ريال تكون 10 الاف دولار = 37750 ريال

حالنا يكون حال الامارات وقطر وتشيل الدوله يدها عن الواردات الجمركيه وحنا نستهلك براحتنا

نكون بهالحاله شلنا عن الدوله عبئ مصاريف جمركيه وحنا اصبحنا مسؤولين عن انفسنا

ههههه خل الرواتب ممتلكات في هالحالة بتتضاعف قيمتها فجأة...

فكرة زيادة الرواتب فكرة فاشلة للأسباب التالية :

1- تزيد في التضخم وارتفاع الاسعار ولا تحل المشكلة

2- رفع الرواتب ليست من مصلحة الناس, بل من مصلحة البنوك التي ستزيد من اقراضها للناس, ومن مصالح الهوامير التجار ليزداد الشراء منهم, وايضا ليستطيعوا رفع الاسعار.

3- ليس لرفع الراتب أي فائدة أو تأثير على رواتبك السابقة التي ربما اشتريت بها أصول أو حتى احتفظت بها كاش التي تنقصت قيمتها الحقيقة بشكل كبير جدا. ما فائدة رفع راتبك اذا كان كل شيء تملكه تنقص قيمته؟ ياخذون من جهة ويرجعون لك مجرد جزء بسيط من جهة أخرى وحتى هالجزء البسيط لجيوب التجار. يعني خسران من الراتب وممتلكاته ايضا خسر جزء منها.

والمواطن العامي بهالطريقة ينضحك عليه وتؤخذ امواله وهو سعيد.

ليس أمامنا غير ربط الريال بسلة عملات او على الأقل اعادة ربط الريال بالدولار على سعر آخر... 1 دولار مقابل 3.3 ريال ربما

[كاترينا]

ههههه خل الرواتب ممتلكات في هالحالة بتتضاعف قيمتها فجأة...

فكرة زيادة الرواتب فكرة فاشلة للأسباب التالية :

1- تزيد في التضخم وارتفاع الاسعار ولا تحل المشكلة

2- رفع الرواتب ليست من مصلحة الناس, بل من مصلحة البنوك التي ستزيد من اقراضها للناس, ومن مصالح الهوامير التجار ليزداد الشراء منهم, وايضا ليستطيعوا رفع الاسعار.

3- ليس لرفع الراتب أي فائدة أو تأثير على رواتبك السابقة التي ربما اشتريت بها أصول أو حتى احتفظت بها كاش التي تنقصت قيمتها الحقيقة بشكل كبير جدا. ما فائدة رفع راتبك اذا كان كل شيء تملكه تنقص قيمته؟ ياخذون من جهة ويرجعون لك مجرد جزء بسيط من جهة أخرى وحتى هالجزء البسيط لجيوب التجار. يعني خسران من الراتب وممتلكاته ايضا خسر جزء منها.

والمواطن العامي بهالطريقة ينضحك عليه وتؤخذ امواله وهو سعيد.

ليس أمامنا غير ربط الريال بسلة عملات او على الأقل اعادة ربط الريال بالدولار على سعر آخر... 1 دولار مقابل 3.3 ريال ربما

وبالوضع الحالي وانا اخوك ماسلمنا
الاسعار فوق
الراتب مايغطي المصاريف
فك الارتباط مع الدولاراو تغيير سعر الصرف أمر سياسي وامريكا ترفض اي امر
ليس من صالحها وزعلها شين

نفط - دولار - امريكا

هم يعطونا فلوسنا وحنا نشتري بيوت بعمان او مصر او اي ديره نقضي فيها الاجازه
مثل مايسوون القطريين عندنا بالشرقيه والاحساء خاصه

[عبدالله الطيب]

لا تتكلم اص

ترى يزعل عليك وزير الماليه ويتهمك بالجهل. ويمكن يبدا يتكلم عن استثمارت الحكومه المقومه بالدولار. او يمكن يتوسع النقاش ويقولك ان الشريك الاستراتيجي هي امريكا، ونبي نستورد كل شي من امريكا، علشان كذا كله في السليم.

لحد يسمعك، تلقى جلهم محول فلوسه من ريال الى يورو او اي عمله اخرى وعلشان كذا عاجبه الوضع الحالي.

بالتوفيق.

[رادار الشاشة]

لا تتكلم اص

ترى يزعل عليك وزير الماليه ويتهمك بالجهل. ويمكن يبدا يتكلم عن استثمارت الحكومه المقومه بالدولار. او يمكن يتوسع النقاش ويقولك ان الشريك الاستراتيجي هي امريكا، ونبي نستورد كل شي من امريكا، علشان كذا كله في السليم.

لحد يسمعك، تلقى جلهم محول فلوسه من ريال الى يورو او اي عمله اخرى وعلشان كذا عاجبه الوضع الحالي.

بالتوفيق.

استثمارات الحكومة هذه ما هي استثمارات حكومة اجنبية هذه موجودة للشعب. ما فيه حكومة بدون شعب.

من ناحية أخرى الجاسر ممكن يستغل معلوماته الداخلية حول العملات لمصلحة شركة الاتصالات السعودية واستثماراتها في الخارج. تعارض مصالح عجيب لا يمكن ان يحصل في بلد آخر. المفروض "موبايلي" يقدمون اعتراض.

[::الحساوي::]

أنا لست إقتصادي متخصص ولكن أحب المشاركة :
هنــاك أمران مهمــان :
1 - الدولار هو العملة الوحيدة التي يتم بها تسعير النفط والغاز والمعادن والسلع الأخرى .
2 - الدولار هو عملة أقوى دولة إقتصـاديـا وعسكريــا .
***
أمريكا تبيع دولارات ( ورق غير مغطى ) عبارة عن ورق بنوكنوت يطبع منه بالأطنان ( تكلفة الورقة 6 سنت ) يطبعون ويبيعون ، وكل دول العالم تحتاج الدولار للبيع أو الشراء ، وبالتالي أمريكا تدافع بكل قوة عن دولارهـــا حتى لو أدخلها في حرب .
الخلاصــة :
مثل ماقال أخونا الطيب أمريكا تقول ( أصصصصص ) ولا واحد يتكلم عن الدولار وسعر صرفة ، وأي واحد يفكر في ذلك يكون أدخل نفسه في أمور سياسية كبرى

[امجد البدرة]

السلام عليكم ,, أخي الفاضل رادار الشــــــــــاشة حفظك الله ,,
يوجد سببان مهمان لعدم تعديل سعر الريال / دولار ,,
الأول :: سياسي ,, لو تم التعديل فهذا القرار يضرب الاقتصاد امريكي في الصميم , وهذا القرارخطير يشــبه قرار تبديل سعر صرف بيع النفط من الدولار إلى اليورو ,,
الثاني :: أن الميزانية العامة لوزارة المالية و مؤسسة النقد ( الدولة ) هي ميزانيتين ( دولارية / ريالية ) ,, كيف ؟؟ عندما يتم بيع 1000000 فقط مليون برميل من النفط

مثلا بسعر 80 $ للبرميل ,, حصيلة البيع هي :: 80 مليون $ ,, يتم ايداعها في بنوك
امريكا تحت بند وداثع بعملات أجنبية ( في الميزانية الدولارية ) ,,,
يقابلها في الميزانية الريالية ( 80 مليون دولار * 3,75 ريال = 300 مليون ريال )
اذن يتم تقييد 300 مليون ريال في ميزانياتنا الريالية , تحت بند نقد في البنوك ,,,
لو خفضت مؤسسة النقد سعر صرف الريال / دولار ليصبح كل دولار يساوي 3,50 ريال
( وهو تخفيض لسعر الدولار مقابل رفع سعر الريال ) ,, كما اقترحت ,, الرجاء النظر بما يحصل وهذا احد عدم اسباب العزوف عن تخفيض الدولار مقابل الريال ,, و تصور حدوث هذا ايام عجز الميزانية من 994 -- 2004 !!!!!!
لو كان سعر الصرف 3,5 ريال لكل دولار ,,,
فان ايراد النفط من بيع مليون برميل بسعر 80 $ ســـــــــــــــــــيصبح
80 مليون $ * 3,5 ريال = 280 مليون ريال ,,
الفرق 20 مليون ريال ضد ميزانية الدولة الريالية لكل 1000000 فقط مليون برميل ,
انتاجنا 10 مليون برميل في اليوم ,,,, الفرق 200 مليون ريال يوميا
ضرب 360 يوم في السنة = 72 مليار ريال
72 مليار تعادل حوالي 15 % من ميزانية الدولة ,,
كما لو تذهب لمشتريات التجار من كل و اجمالي واردات المملكة حيثُ تبيع مؤسسة النقد
الدولار الأمريكي لكل استيرادات المملكة من سيارات و رز و قماش و كل شيء ,,
بمعنى أن المواطن السعودي يدفع ضريبة غير مباشرة لا تقل عن 30 % عن كل مشترياته من السلع المستوردة ,,,,,,
آسف للاطالة ولكن خذ هذا المثل الرياضي حسب قاعدة النسبة و التناسب :::
في الثمانينات كنت أشتري 275 ين ياباني لكل دولار ,, و كان الدولار = 3.31 ريال
ألان الدولار الواحد = 82 ين ياباني ,, فكم يجب أن يســـــــــــــــــاوي الدولار ما يعادله من الريـــــــــــــــــــــــــــال الســــــعودي ؟؟؟؟؟
الجواب ::::::::: 3,31 ضرب 82 تقســـــــيم 275 = 9869. ريال لكل دولار
يعني الدولار يجب أن يساوي 98 هللة و 69 بالمية من الهللة !!!!!!!!!
طبعا يجب أن نذهب لبقية العملات الرئيســـــــية ونصنع منها معدل لسلة عملات
مثل الاسترليني و الفرنك السويسري والين واليـــــــــــورو ,,,,,
يمكنك الرجوع لمقالي في عام 998 و عنوانه ( ريالنا مع الدولار في خندق واحد ,, لماذا ؟؟ ) ,,,, وموجود في حب الوطن ,, شكرا و اسف على الاطالة ,,

[island]

السلام عليكم ,, أخي الفاضل رادار الشــــــــــاشة حفظك الله ,,
يوجد سببان مهمان لعدم تعديل سعر الريال / دولار ,,
الأول :: سياسي ,, لو تم التعديل فهذا القرار يضرب الاقتصاد امريكي في الصميم , وهذا القرارخطير يشــبه قرار تبديل سعر صرف بيع النفط من الدولار إلى اليورو ,,
الثاني :: أن الميزانية العامة لوزارة المالية و مؤسسة النقد ( الدولة ) هي ميزانيتين ( دولارية / ريالية ) ,, كيف ؟؟ عندما يتم بيع 1000000 فقط مليون برميل من النفط

مثلا بسعر 80 $ للبرميل ,, حصيلة البيع هي :: 80 مليون $ ,, يتم ايداعها في بنوك
امريكا تحت بند وداثع بعملات أجنبية ( في الميزانية الدولارية ) ,,,
يقابلها في الميزانية الريالية ( 80 مليون دولار * 3,75 ريال = 300 مليون ريال )
اذن يتم تقييد 300 مليون ريال في ميزانياتنا الريالية , تحت بند نقد في البنوك ,,,
لو خفضت مؤسسة النقد سعر صرف الريال / دولار ليصبح كل دولار يساوي 3,50 ريال
( وهو تخفيض لسعر الدولار مقابل رفع سعر الريال ) ,, كما اقترحت ,, الرجاء النظر بما يحصل وهذا احد عدم اسباب العزوف عن تخفيض الدولار مقابل الريال ,, و تصور حدوث هذا ايام عجز الميزانية من 994 -- 2004 !!!!!!
لو كان سعر الصرف 3,5 ريال لكل دولار ,,,
فان ايراد النفط من بيع مليون برميل بسعر 80 $ ســـــــــــــــــــيصبح
80 مليون $ * 3,5 ريال = 280 مليون ريال ,,
الفرق 20 مليون ريال ضد ميزانية الدولة الريالية لكل 1000000 فقط مليون برميل ,
انتاجنا 10 مليون برميل في اليوم ,,,, الفرق 200 مليون ريال يوميا
ضرب 360 يوم في السنة = 72 مليار ريال
72 مليار تعادل حوالي 15 % من ميزانية الدولة ,,
كما لو تذهب لمشتريات التجار من كل و اجمالي واردات المملكة حيثُ تبيع مؤسسة النقد
الدولار الأمريكي لكل استيرادات المملكة من سيارات و رز و قماش و كل شيء ,,
بمعنى أن المواطن السعودي يدفع ضريبة غير مباشرة لا تقل عن 30 % عن كل مشترياته من السلع المستوردة ,,,,,,
آسف للاطالة ولكن خذ هذا المثل الرياضي حسب قاعدة النسبة و التناسب :::
في الثمانينات كنت أشتري 275 ين ياباني لكل دولار ,, و كان الدولار = 3.31 ريال
ألان الدولار الواحد = 82 ين ياباني ,, فكم يجب أن يســـــــــــــــــاوي الدولار ما يعادله من الريـــــــــــــــــــــــــــال الســــــعودي ؟؟؟؟؟
الجواب ::::::::: 3,31 ضرب 82 تقســـــــيم 275 = 9869. ريال لكل دولار
يعني الدولار يجب أن يساوي 98 هللة و 69 بالمية من الهللة !!!!!!!!!
طبعا يجب أن نذهب لبقية العملات الرئيســـــــية ونصنع منها معدل لسلة عملات
مثل الاسترليني و الفرنك السويسري والين واليـــــــــــورو ,,,,,
يمكنك الرجوع لمقالي في عام 998 و عنوانه ( ريالنا مع الدولار في خندق واحد ,, لماذا ؟؟ ) ,,,, وموجود في حب الوطن ,, شكرا و اسف على الاطالة ,,

شكرا اخ امجد للمعلومات
مؤسسة ميرلنش المالية الامريكية قيمت السعر العادل للريال امام الدولار 2.85
المشكلة عندنا في ارتفاع النفط يضعف معه صديق السوء الدولار فيضعف الريال .
السعر العادل للريال 2.85 وسعر صرفه مثبت عند 3.75 والمواطن يدفع الفرق وهنا المشكلة .

[ماكـرو]

السلام عليكم ,,
يوجد سببان مهمان لعدم تعديل سعر الريال / دولار ,,
الأول :: سياسي ,, لو تم التعديل فهذا القرار يضرب الاقتصاد امريكي في الصميم , وهذا القرارخطير يشــبه قرار تبديل سعر صرف بيع النفط من الدولار إلى اليورو ,,
,,

شكراً لهذه المداخلة الرائعة استاذ امجد
وانا اتفق معك بأننا ندفع كشعب ضريبة للخزينة الأمريكية ولوزارة المالية السعودية ولكنها ضريبة متخفية تحت مسمى التضخم

ولكن عندي استفسار حول الإقتباس أعلاه
كيف يكون تغيير سعر صرف الريال مقابل الدولار وليس تغيير الربط قرار سياسي
وكيف يضرب تغيير سعر الصرف الإقتصاد الأمريكي في الصميم

تحياتي لك ولقلمك

[واي]

يوجد سببان مهمان لعدم تعديل سعر الريال / دولار ,,
الأول :: سياسي ,, لو تم التعديل فهذا القرار يضرب الاقتصاد امريكي في الصميم , وهذا القرارخطير يشــبه قرار تبديل سعر صرف بيع النفط من الدولار إلى اليورو ,,
,,

غير صحيح اهو قال تعديل وليس فك بل هو المطلوب تعديله من قبل امريكيا مثل اليوان فالسعوديه مجازا مثل الصين فمن مصلحة امريكا ارتفاع الريال ليزيد استهلاكنا من منتجاتهم بسبب زيادة القوه الشرائية

[alrajel]

مشكلتنا ليس فى تغيير صرف العمله التى تؤثر على شراء الشيكولاته السويسريه
اولحمه استراليه مشكلتنا فيك واشكالك فى الابتعاد عن الجوهر والدخول فى المتاهات
التى تخدم قله لاتذكر من متاجرى العملات وعصابات المضاربات ,
ظنك رب الاسره السعوديه فاضى لاختيار بلد الشكولاته لارضاء ابنه والمساهمه
فى تأمين مستقبله الذى يقضى على دخله بسبب تاثرها بفارق سعر العمله
ام تسعيرة الكهرباء والاتصالات والخدمات الحكوميه التى يتم تسعيرها بالريال
وليس اليورو او الدولار ....سيارة فورد وباقى السيارات الامريكيه افضل من
الاوربيه وتسعيرها بالدولار وهى التى تفرق فيها سعر العمله وليس شوكلاته
يادكتور ......
ماهو الحل المثالي - في هذه الحالة - الذي يحول دون انخفاض الدخل الحقيقي لرب ااالأسرة في المملكة واضطراره الى حرمان اطفاله من شراء قطعة شيكولاتة سويسرية (بلاش نقول قطعة لحمة استرالية) كان يشتريها لهم قبل انخفاض دخله الحقيقي الذي حدث - فجأة - بسبب انخفاض سعر صرف الدولار وبالتالي انخفاض القوة الشرائية - بنفس النسبة - للريال؟

[امجد البدرة]

السلام عليكم ,, كاتب المقال الدكتور ابو العلا نسى في مقاله بان وزارة المالية لها ميزانيتين ( ريالية / دولارية ) ,,

[عبدالله الطيب]

السلام عليكم ,, كاتب المقال الدكتور ابو العلا نسى في مقاله بان وزارة المالية لها ميزانيتين ( ريالية / دولارية ) ,,

هلا اخوي امجد

انا افترض " شخصيا" بانه لم ينسى ولكنه يعلم بانه لا قيمه اقتصاديه لهذا الكلام. اعذرني، ولكن ان كان هذا احد الاسباب التي تمنعهم من تعديل سعر الصرف، فانها مصيبه. والسبب ان استخدام مثل هذه الامور هو يساعد لابراز اهداف شخصيه ويقدم هذه المصلحه الشخصيه على مصلحه الدوله. " مثلا لاغراض المقارنات"، التي قد تنفع الشخص " صاحب المنصب" ولا تنفع الدوله.

وانت خير العالمين.

بالتوفيق

[البيدق]

سلة عملات
أو ذهب

[امجد البدرة]

ســـــــــــــــــــــــــــلة عملات ,, و ذهب ,,,,,,,,, حسب نظرية النسبة و التناسب

[رادار الشاشة]

المفروض سلة عملات وسلع. هذه اصعب ادارة لكن أكثرالخيارات اطمئنانا.

والكويت فكت الربط بالدولار وتبنوا خيار سلة العملات (بدون سلع).

احنا نقول عساهم بس يخلون الدولار ويغيرون سعر الصرف. لأن عندنا ليس عندهم قدرة على اتخاذ القرار. في كل قرار بسبب الخوف نتأخر ويكون القرار عبارة عن ردة فعل بعد كارثة.

[غربال]

زيادة الرواتب ....مشكلة
تغيير صرف الريال ايضا مشكلة
انخفاض الدولار يزيد من مبيعات البترول

اذا اقترح على الدولة ان تقوم بتثبيت الاسعار وتغطية فوارق العملة مع التجار في حالة انخفاض الدولار من الزيادة في مبيعات البترول
مع الابقاء على رواتب الموظفين ثابتة والابقاء على سعر صرف الريال ثابت
لنحافظ على الاقتصاد الداخلي ومدخولات الافراد من تقلبات اسعار العملات