المساعد الشخصي الرقمي

مشاهدة النسخة كاملة : عامل مؤثر جدا: أرباح البنوك في انخفاض وإليك الدليل


أبو يحيى
26-09-2006, Tue 1:06 PM
أرباح الربع الأول من عام 2006 كانت هي القمة والله أعلم ثم بدأت أرباح البنوك بالتراجع مع إعلان أرباح الربع الثاني كما هو موضح في الرسم:




تناقص أرباح البنوك ليس هو الضاغط الوحيد على أسعار أسهمها... فبنك الإنماء والذي يمثل أحد أنواع المنافسة الشديدة والتي ستواجهها البنوك العاملة في المملكة (بالإضافة للبنوك الأجنبية) والتي ستؤدي لمزيد من التقلص في الأرباح في المستقبل المنظور مما سيؤثر سلبا على أسعار أسهم البنوك. ولتبسيط الفكرة لننظر لسهم شركة الإتصالات السعودية والذي أصبح كسيحا بعد دخول شركة اتحد الإتصالات للسوق.

سوف نتابع سويا إعلانات أرباح البنوك للربع الثالث إن شاء الله والتي أتوقع أن تواصل الهبوط مع إمكانية أن يشذ بعضها...

ملاحظة الانخفاض الشديد في أرباح البنك الهولندي هو بسبب المخصص الائتماني والذي ظل البنك يؤجل اعتماده حتى لا يؤثر على الأرباح الربعية لكن أخيرا أعتمده في الربع الفائت مما أتى على غالبية الأرباح بينما كان من المفترض خصم مبلغ محدد في الأرباع الفائتة حتى لا تتأثر أرباح ربع بعينه.



والله الموفق.
أبو يحيى
26-09-2006, Tue 1:07 PM
الصورة الأولى:
أبو يحيى
26-09-2006, Tue 1:09 PM
الصورة الثانية:
ابو أمجد
26-09-2006, Tue 1:09 PM
من ناحية الهولندي الود ودي كان يفلس البنك ويتم نفي أعضاء مجلس الإدارة إلى جزيرة فراسان عشان الأعضاء هاذول نصابين ويسرقوا العملاء عيني عينك .
أبو يحيى
26-09-2006, Tue 1:11 PM
الصورة الثالثة:
mohammed100
26-09-2006, Tue 1:33 PM
مع الاسف توقع انخفاض حاد بالارباح الربعيه لربع الثالث مقارنه بالربع الثاني
والله يستر
أبو يحيى
26-09-2006, Tue 1:55 PM
مع الاسف توقع انخفاض حاد بالارباح الربعيه لربع الثالث مقارنه بالربع الثاني
والله يستر

نعم وهذا ما أتوقعه بارك الله فيك.. لكن لا يمنع أن يشذ بنك أو بنكين في الربع الثالث..
أبو يحيى
02-10-2006, Mon 11:29 PM
الــربــع الـثـالــث
أبو يحيى
02-10-2006, Mon 11:31 PM
يعتبر القطاع البنكي أكبر قطاع في السوق حيث أن قيمة مؤشر البنوك تتجاوز 30000 نقطة يليه قطاع الصناعة بأكثر من 23000 نقطة. لذلك أي انخفاض في أسعار أسهم البنوك سوف يضغط على مؤشر السوق بشكل كبير...

أرباح العربي الوطني للربع الثالث كما توقعنا بانخفاض يتجاوز 142 مليون عن الربع الثاني!
أبو يحيى
03-10-2006, Tue 11:38 PM
بنك الرياض بانخفاض 31 مليون ريال عن الربع الثاني 2006 وبانخفاض 16 مليون عن الربع الثالث من سنة 2005.
سامي السالم
04-10-2006, Wed 12:13 AM
اتمنى منك يا خوي قرائه هذا التقرير ممكن نلاحظ انخاض
"جلوبل": أرباح البنوك السعودية مرشحة للوصول إلى 60.9 مليار ريال عام 2009


الرياض: الوطن
توقع تقرير اقتصادي أن تنمو أرباح البنوك السعودية بمعدل نمو سنوي مركب قدره 22.5% خلال الأربع سنوات المقبلة، لتصل إلى 60.9 مليار ريال مع نهاية عام 2009، مقارنة بـ 27 مليار ريال لعام 2005، مرجحا في الوقت نفسه أن تنمو الودائع المتحركة في المصارف السعودية خلال نفس الفترة بمعدل سنوي قدره 11.8 % لتصل إلى 832.7 مليار ريال في عام 2009.
وأشار التقرير الصادر عن بيت الاستثمار العالمي "جلوبل" حول أداء قطاع المصارف السعودية إلى أن النمو على الودائع لأجل سيظل قويا خلال العامين المقبلين، نظرا لقيام البنوك بهيكلة منتجات مبتكرة بالإضافة إلى ارتفاع معدلات الفائدة.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية ستكون بحاجة لزيادة ودائعها من أجل دعم نمو القروض، فضلا عن أن توسيع شبكة فروعها سيكون مهماً لزيادة حجم ودائعها، إذ إن الودائع القوية ستساعد على دعم نمو القروض سواء على مستوى الشركات أو الأفراد، معتبرا أن عوائد الأنشطة المصرفية الرئيسية ستقود النمو في القطاع المصرفي السعودي.
وبين التقرير أن تحسن النشاط الاقتصادي السعودي، والمتمثل مؤخرا في تحقيق ناتج محلي إجمالي أكبر من المتوقع، ليرتفع بنسبة 22.7%عام 2005 ليصل إلى 1.152 تريليون ريال (307.4 مليارات دولار)، سيشكل قاعدة قوية للنمو المتواصل للاقتصاد، على أن يكون القطاع المصرفي أكبر المستفيدين من هذه الطفرة الاقتصادية.
وأوضح التقرير أن الأصول المجمعة للبنوك تحت المراجعة ارتفعت خلال الفترة بين عامي 2002 و2005 بمعدل نمو سنوي مركب 13.3 %، مرجحا أن تزداد حجم أصول البنوك، بمعدل نمو سنوي مركب 11.3%خلال الفترة من 2005 إلى 2009.
وقال التقرير إن نسبة استخدام الائتمان للناتج المحلي الإجمالي بالسعودية تعتبر منخفضة مقارنة ببقية دول مجلس التعاون الخليجي الأخرى، حيث تعتبر عُمان الأقل من حيث حجم الائتمان للناتج المحلي الإجمالي، بينما بلغت النسبة في السعودية في نهاية 2005 حوالي 39 % مقارنة بحوالي 61% بالكويت، ووصلت 70% في الإمارات، و53% في البحرين, و56% في قطر.
وأوضح التقرير أن هناك مشروعات بنية تحتية بحوالي 600 مليار ريال في طور الإنشاء، وهي مشروعات كبيرة ذات طبيعة طويلة الأمد، مشيرا إلى أن حجم القروض الحالي في المصارف السعودية يبلغ حوالي 450 مليار ريال، معتبرا في الوقت نفسه أن المستويات المتدنية للقروض و عدم تحرك الودائع بشكل كبير، بالإضافة إلى مشروعات البنية التحتية طويلة الأمد ستؤدي إلى أن يشهد النظام المصرفي نموا قويا في العمليات المصرفية الرئيسية.
ووفقا لما أورده التقرير فإن نظام القروض نما خلال الفترة من 2002 إلى 2005 بمعدل نمو سنوي مركب 29%، إذ ازدادت القروض الشخصية بمعدل نمو سنوي مركب 50.6%خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وتوقع التقرير أن تواصل معدلات القروض النمو بنسبة 13.4% خلال الفترة من 2005 إلى 2009، وقال: " من المتوقع أن تزداد محفظة القروض الإجمالية للبنوك تحت المراجعة من 450.5 مليار ريال في 2005 إلى 744.9 مليار ريال في 2009".
وأضاف أن قطاع القروض الشخصية نما بمعدل نمو سنوي مركب 50.6 % خلال الفترة من 2002 إلى 2005، و هو أعلى بكثير عن نمو نظام الائتمان بوجه عام الذي بلغ 29 %، كما ازدادت القروض الشخصية بنسب 38.6% ، 57.3%، 56.6% في أعوام 2003، 2004، 2005 على التوالي.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية تعد من أكبر البنوك من حيث الربحية في القطاع المصرفي لدول مجلس التعاون الخليجي بعائد على متوسط الأصول 4%، و عائد على متوسط حقوق الملكية33.1% في 2005، فيما ارتفعت أرباح البنوك تحت المراجعة بمعدل نمو سنوي مركب 36.3% خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وازداد دخل البنوك من بنود غير العمولات من 7.9 مليارات ريال في 2004 إلى 15.2 بليون ريال، بمعدل نمو 91%، فيما ارتفع الدخل من بنود غير العمولات بمعدل نمو سنوي مركب 51.5%، وازدادت رسوم الخدمات البنكية من 5.6 مليارات ريال في 2004 إلى 11.7 مليار ريال في 2005، بمعدل نمو 108.1 %.
وأكد التقرير أن النظام المصرفي السعودي في طريقه إلى تطبيق متطلبات اتفاقية بازل 2، وقال:"نتوقع أن تظل البنوك ذات رأسمال عال بعد تطبيق المعايير الجديدة، إذ إن اتجاه البنك المركزي السعودي في تطبيق مقررات اتفاقية بازل 2 يعد ضمن الهدف الأكبر وهو رفع مستوى إدارة المخاطر من أجل المحافظة على قوة الجهاز المصرفي السعودي و دعم النمو القوي للأصول".
وبلغ إجمالي القروض المشكوك في تحصيلها في البنوك السعودية المدرجة حوالي 7.76 مليارات ريال في عام 2005 و هو ما يعادل 1.7% من إجمالي محفظة القروض البنكية في نهاية 2005. و يرجع الفضل في ذلك ـ طبقا لما ذكره التقرير ـ إلى اتباع المصارف السعودية سياسة متحفظة تجاه إهلاك خسائر القروض. وأصدرت معظم البنوك في المملكة منتجات بنكية إسلامية سواء عن طريق منافذ إسلامية مستقلة أو عن طريق فروع تابعة. تتحول البنوك الإسلامية إلى منتجات بنكية عالية الربحية و سريعة التطور. كما أن الاختلاف بين البنوك الإسلامية و البنوك التقليدية يتراجع حيث إن كثيراً من البنوك لديها جزء كبير من ودائعها بدون فوائد وباتت تؤثر إيجابيا على هامش الأرباح.
سامي السالم
04-10-2006, Wed 12:15 AM
اتمنى منك يا خوي قرائه هذا التقرير ممكن نلاحظ انخاض في ارباح البنوك يمكن في هذا الربع بس على المدي المتوسط اوتوقع والعلم عند الله ان ارباح البنوك من حسن لاحسن
"جلوبل": أرباح البنوك السعودية مرشحة للوصول إلى 60.9 مليار ريال عام 2009


الرياض: الوطن
توقع تقرير اقتصادي أن تنمو أرباح البنوك السعودية بمعدل نمو سنوي مركب قدره 22.5% خلال الأربع سنوات المقبلة، لتصل إلى 60.9 مليار ريال مع نهاية عام 2009، مقارنة بـ 27 مليار ريال لعام 2005، مرجحا في الوقت نفسه أن تنمو الودائع المتحركة في المصارف السعودية خلال نفس الفترة بمعدل سنوي قدره 11.8 % لتصل إلى 832.7 مليار ريال في عام 2009.
وأشار التقرير الصادر عن بيت الاستثمار العالمي "جلوبل" حول أداء قطاع المصارف السعودية إلى أن النمو على الودائع لأجل سيظل قويا خلال العامين المقبلين، نظرا لقيام البنوك بهيكلة منتجات مبتكرة بالإضافة إلى ارتفاع معدلات الفائدة.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية ستكون بحاجة لزيادة ودائعها من أجل دعم نمو القروض، فضلا عن أن توسيع شبكة فروعها سيكون مهماً لزيادة حجم ودائعها، إذ إن الودائع القوية ستساعد على دعم نمو القروض سواء على مستوى الشركات أو الأفراد، معتبرا أن عوائد الأنشطة المصرفية الرئيسية ستقود النمو في القطاع المصرفي السعودي.
وبين التقرير أن تحسن النشاط الاقتصادي السعودي، والمتمثل مؤخرا في تحقيق ناتج محلي إجمالي أكبر من المتوقع، ليرتفع بنسبة 22.7%عام 2005 ليصل إلى 1.152 تريليون ريال (307.4 مليارات دولار)، سيشكل قاعدة قوية للنمو المتواصل للاقتصاد، على أن يكون القطاع المصرفي أكبر المستفيدين من هذه الطفرة الاقتصادية.
وأوضح التقرير أن الأصول المجمعة للبنوك تحت المراجعة ارتفعت خلال الفترة بين عامي 2002 و2005 بمعدل نمو سنوي مركب 13.3 %، مرجحا أن تزداد حجم أصول البنوك، بمعدل نمو سنوي مركب 11.3%خلال الفترة من 2005 إلى 2009.
وقال التقرير إن نسبة استخدام الائتمان للناتج المحلي الإجمالي بالسعودية تعتبر منخفضة مقارنة ببقية دول مجلس التعاون الخليجي الأخرى، حيث تعتبر عُمان الأقل من حيث حجم الائتمان للناتج المحلي الإجمالي، بينما بلغت النسبة في السعودية في نهاية 2005 حوالي 39 % مقارنة بحوالي 61% بالكويت، ووصلت 70% في الإمارات، و53% في البحرين, و56% في قطر.
وأوضح التقرير أن هناك مشروعات بنية تحتية بحوالي 600 مليار ريال في طور الإنشاء، وهي مشروعات كبيرة ذات طبيعة طويلة الأمد، مشيرا إلى أن حجم القروض الحالي في المصارف السعودية يبلغ حوالي 450 مليار ريال، معتبرا في الوقت نفسه أن المستويات المتدنية للقروض و عدم تحرك الودائع بشكل كبير، بالإضافة إلى مشروعات البنية التحتية طويلة الأمد ستؤدي إلى أن يشهد النظام المصرفي نموا قويا في العمليات المصرفية الرئيسية.
ووفقا لما أورده التقرير فإن نظام القروض نما خلال الفترة من 2002 إلى 2005 بمعدل نمو سنوي مركب 29%، إذ ازدادت القروض الشخصية بمعدل نمو سنوي مركب 50.6%خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وتوقع التقرير أن تواصل معدلات القروض النمو بنسبة 13.4% خلال الفترة من 2005 إلى 2009، وقال: " من المتوقع أن تزداد محفظة القروض الإجمالية للبنوك تحت المراجعة من 450.5 مليار ريال في 2005 إلى 744.9 مليار ريال في 2009".
وأضاف أن قطاع القروض الشخصية نما بمعدل نمو سنوي مركب 50.6 % خلال الفترة من 2002 إلى 2005، و هو أعلى بكثير عن نمو نظام الائتمان بوجه عام الذي بلغ 29 %، كما ازدادت القروض الشخصية بنسب 38.6% ، 57.3%، 56.6% في أعوام 2003، 2004، 2005 على التوالي.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية تعد من أكبر البنوك من حيث الربحية في القطاع المصرفي لدول مجلس التعاون الخليجي بعائد على متوسط الأصول 4%، و عائد على متوسط حقوق الملكية33.1% في 2005، فيما ارتفعت أرباح البنوك تحت المراجعة بمعدل نمو سنوي مركب 36.3% خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وازداد دخل البنوك من بنود غير العمولات من 7.9 مليارات ريال في 2004 إلى 15.2 بليون ريال، بمعدل نمو 91%، فيما ارتفع الدخل من بنود غير العمولات بمعدل نمو سنوي مركب 51.5%، وازدادت رسوم الخدمات البنكية من 5.6 مليارات ريال في 2004 إلى 11.7 مليار ريال في 2005، بمعدل نمو 108.1 %.
وأكد التقرير أن النظام المصرفي السعودي في طريقه إلى تطبيق متطلبات اتفاقية بازل 2، وقال:"نتوقع أن تظل البنوك ذات رأسمال عال بعد تطبيق المعايير الجديدة، إذ إن اتجاه البنك المركزي السعودي في تطبيق مقررات اتفاقية بازل 2 يعد ضمن الهدف الأكبر وهو رفع مستوى إدارة المخاطر من أجل المحافظة على قوة الجهاز المصرفي السعودي و دعم النمو القوي للأصول".
وبلغ إجمالي القروض المشكوك في تحصيلها في البنوك السعودية المدرجة حوالي 7.76 مليارات ريال في عام 2005 و هو ما يعادل 1.7% من إجمالي محفظة القروض البنكية في نهاية 2005. و يرجع الفضل في ذلك ـ طبقا لما ذكره التقرير ـ إلى اتباع المصارف السعودية سياسة متحفظة تجاه إهلاك خسائر القروض. وأصدرت معظم البنوك في المملكة منتجات بنكية إسلامية سواء عن طريق منافذ إسلامية مستقلة أو عن طريق فروع تابعة. تتحول البنوك الإسلامية إلى منتجات بنكية عالية الربحية و سريعة التطور. كما أن الاختلاف بين البنوك الإسلامية و البنوك التقليدية يتراجع حيث إن كثيراً من البنوك لديها جزء كبير من ودائعها بدون فوائد وباتت تؤثر إيجابيا على هامش الأرباح.
الرويلي
04-10-2006, Wed 12:25 AM
اتمنى منك يا خوي قرائه هذا التقرير ممكن نلاحظ انخاض
"جلوبل": أرباح البنوك السعودية مرشحة للوصول إلى 60.9 مليار ريال عام 2009


الرياض: الوطن
توقع تقرير اقتصادي أن تنمو أرباح البنوك السعودية بمعدل نمو سنوي مركب قدره 22.5% خلال الأربع سنوات المقبلة، لتصل إلى 60.9 مليار ريال مع نهاية عام 2009، مقارنة بـ 27 مليار ريال لعام 2005، مرجحا في الوقت نفسه أن تنمو الودائع المتحركة في المصارف السعودية خلال نفس الفترة بمعدل سنوي قدره 11.8 % لتصل إلى 832.7 مليار ريال في عام 2009.
وأشار التقرير الصادر عن بيت الاستثمار العالمي "جلوبل" حول أداء قطاع المصارف السعودية إلى أن النمو على الودائع لأجل سيظل قويا خلال العامين المقبلين، نظرا لقيام البنوك بهيكلة منتجات مبتكرة بالإضافة إلى ارتفاع معدلات الفائدة.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية ستكون بحاجة لزيادة ودائعها من أجل دعم نمو القروض، فضلا عن أن توسيع شبكة فروعها سيكون مهماً لزيادة حجم ودائعها، إذ إن الودائع القوية ستساعد على دعم نمو القروض سواء على مستوى الشركات أو الأفراد، معتبرا أن عوائد الأنشطة المصرفية الرئيسية ستقود النمو في القطاع المصرفي السعودي.
وبين التقرير أن تحسن النشاط الاقتصادي السعودي، والمتمثل مؤخرا في تحقيق ناتج محلي إجمالي أكبر من المتوقع، ليرتفع بنسبة 22.7%عام 2005 ليصل إلى 1.152 تريليون ريال (307.4 مليارات دولار)، سيشكل قاعدة قوية للنمو المتواصل للاقتصاد، على أن يكون القطاع المصرفي أكبر المستفيدين من هذه الطفرة الاقتصادية.
وأوضح التقرير أن الأصول المجمعة للبنوك تحت المراجعة ارتفعت خلال الفترة بين عامي 2002 و2005 بمعدل نمو سنوي مركب 13.3 %، مرجحا أن تزداد حجم أصول البنوك، بمعدل نمو سنوي مركب 11.3%خلال الفترة من 2005 إلى 2009.
وقال التقرير إن نسبة استخدام الائتمان للناتج المحلي الإجمالي بالسعودية تعتبر منخفضة مقارنة ببقية دول مجلس التعاون الخليجي الأخرى، حيث تعتبر عُمان الأقل من حيث حجم الائتمان للناتج المحلي الإجمالي، بينما بلغت النسبة في السعودية في نهاية 2005 حوالي 39 % مقارنة بحوالي 61% بالكويت، ووصلت 70% في الإمارات، و53% في البحرين, و56% في قطر.
وأوضح التقرير أن هناك مشروعات بنية تحتية بحوالي 600 مليار ريال في طور الإنشاء، وهي مشروعات كبيرة ذات طبيعة طويلة الأمد، مشيرا إلى أن حجم القروض الحالي في المصارف السعودية يبلغ حوالي 450 مليار ريال، معتبرا في الوقت نفسه أن المستويات المتدنية للقروض و عدم تحرك الودائع بشكل كبير، بالإضافة إلى مشروعات البنية التحتية طويلة الأمد ستؤدي إلى أن يشهد النظام المصرفي نموا قويا في العمليات المصرفية الرئيسية.
ووفقا لما أورده التقرير فإن نظام القروض نما خلال الفترة من 2002 إلى 2005 بمعدل نمو سنوي مركب 29%، إذ ازدادت القروض الشخصية بمعدل نمو سنوي مركب 50.6%خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وتوقع التقرير أن تواصل معدلات القروض النمو بنسبة 13.4% خلال الفترة من 2005 إلى 2009، وقال: " من المتوقع أن تزداد محفظة القروض الإجمالية للبنوك تحت المراجعة من 450.5 مليار ريال في 2005 إلى 744.9 مليار ريال في 2009".
وأضاف أن قطاع القروض الشخصية نما بمعدل نمو سنوي مركب 50.6 % خلال الفترة من 2002 إلى 2005، و هو أعلى بكثير عن نمو نظام الائتمان بوجه عام الذي بلغ 29 %، كما ازدادت القروض الشخصية بنسب 38.6% ، 57.3%، 56.6% في أعوام 2003، 2004، 2005 على التوالي.
وأكد التقرير أن البنوك السعودية تعد من أكبر البنوك من حيث الربحية في القطاع المصرفي لدول مجلس التعاون الخليجي بعائد على متوسط الأصول 4%، و عائد على متوسط حقوق الملكية33.1% في 2005، فيما ارتفعت أرباح البنوك تحت المراجعة بمعدل نمو سنوي مركب 36.3% خلال الفترة من 2002 إلى 2005.
وازداد دخل البنوك من بنود غير العمولات من 7.9 مليارات ريال في 2004 إلى 15.2 بليون ريال، بمعدل نمو 91%، فيما ارتفع الدخل من بنود غير العمولات بمعدل نمو سنوي مركب 51.5%، وازدادت رسوم الخدمات البنكية من 5.6 مليارات ريال في 2004 إلى 11.7 مليار ريال في 2005، بمعدل نمو 108.1 %.
وأكد التقرير أن النظام المصرفي السعودي في طريقه إلى تطبيق متطلبات اتفاقية بازل 2، وقال:"نتوقع أن تظل البنوك ذات رأسمال عال بعد تطبيق المعايير الجديدة، إذ إن اتجاه البنك المركزي السعودي في تطبيق مقررات اتفاقية بازل 2 يعد ضمن الهدف الأكبر وهو رفع مستوى إدارة المخاطر من أجل المحافظة على قوة الجهاز المصرفي السعودي و دعم النمو القوي للأصول".
وبلغ إجمالي القروض المشكوك في تحصيلها في البنوك السعودية المدرجة حوالي 7.76 مليارات ريال في عام 2005 و هو ما يعادل 1.7% من إجمالي محفظة القروض البنكية في نهاية 2005. و يرجع الفضل في ذلك ـ طبقا لما ذكره التقرير ـ إلى اتباع المصارف السعودية سياسة متحفظة تجاه إهلاك خسائر القروض. وأصدرت معظم البنوك في المملكة منتجات بنكية إسلامية سواء عن طريق منافذ إسلامية مستقلة أو عن طريق فروع تابعة. تتحول البنوك الإسلامية إلى منتجات بنكية عالية الربحية و سريعة التطور. كما أن الاختلاف بين البنوك الإسلامية و البنوك التقليدية يتراجع حيث إن كثيراً من البنوك لديها جزء كبير من ودائعها بدون فوائد وباتت تؤثر إيجابيا على هامش الأرباح.

كلام مطمئن عن البنوك نتمنى من الله أن يتحقق !
عين العقل
04-10-2006, Wed 12:47 AM
جزاك الله خير ابو يحيى ..

موضوع في غاية الاهمية
أبو يحيى
04-10-2006, Wed 1:14 AM
سامي السالم

التقرير أغفل أهم نقطة وهي أن محرك زيادة الأصول وبالتالي الأرباح هي طفرة الأسهم والتي هي الآن في مرحلة النهاية ولا يوجد بديل في المستقبل المنظور يعوض عائدات الطفرة!!!

كثير من التقارير يتم دفع ثمنها أو تعتمد على تحليل غير شامل!!! فمن يدرس قطاع البنوك في السنوات الثلاث السابقة قد يتوقع ما جاء في التقرير لكن من يعرف تاريخ البنوك منذ عقود وكيف كانت أرباحها متواضعة ثم فجأة أصبحت تعلن أرباح استثنائية لا يمكن أن يقتنع بمثل هذا التقرير...
أبو يحيى
04-10-2006, Wed 2:08 AM
جزاك الله خير ابو يحيى ..

موضوع في غاية الاهمية


بارك الله فيك...
السهم الحلال
04-10-2006, Wed 3:01 AM
بيض الله وجهك اخوي أبو يحيى على هذه المعلومات القيمة
الحراثه
04-10-2006, Wed 3:03 AM
الربا الربا لابارك الله فيهم ولا ارباحهم انا ما أدري من ياخذ هذه الارباح الله لا يوفقهم ولا اصرارهم على التعامل بالربا ........ الله ياخذ اعمارهم هذا الراجحي والبلاد ممتازين ومستقبلهم مشرق بدون ربا يعني هي عناد ..
لاكن هم يحاربون الله بتعاملهم بالربا واصرارهم عليه الكلام هذا ما راح يأثر بالي الله طامس علي قلبه لانه بينضر لها نضره اخرى بطرق شتى وتحليلات من زوايا اخرى,,,,,
انا اقصد اداراة البنوك ومجالس اداراتها ,, صحيح الارباح سوف تؤثر باسعار الشركات وبالتالي المؤشر .. لكن البركه من الله
MONARCH
04-10-2006, Wed 8:26 AM
شكراً جزيلاً أخي أبو يحيى
موضوعك في غاية الأهميه لمن يدرك آثاره وانعكاساته وقد يكون فيه تفسير بعض ما يجري في السوق !
أبو يحيى
04-10-2006, Wed 9:48 AM
السهم الحلال ، الحراثه ، MONARCH

بارك الله فيكم جميعا...
أحمد السبيعي
08-10-2006, Sun 3:21 PM
الراجحي قل نمو الربع الثالث بشكل كبير.

لكنه عوض ذلك برفع رأس ماله.
أحمد السبيعي
09-10-2006, Mon 12:42 AM
ياااااااااااااااااا شباب
أبو يحيى
09-10-2006, Mon 5:48 AM
أرباح الراجحي منخفضة ب 85 مليون أي 5% عن الربع الثاني عكس ما توقعت (كنت أتوقع أن لا تنخفض أرباح هذا البنك):

بالنسبة للمنحة فستأتي على كل الأرباح المحققة هذه السنة وربما يتم الاستعانة بالإحتياطي فيما إذا انخفضت أرباح الربع الرابع أكثر من المتوقع...

فائدة البنوك من رفع رأس المال محدودة على عكس الشركات لأن البنوك لا تستفيد من رأس المال في تنمية أرباحها بقدر استفادتها من أرصدة الحسابات الجارية...

بالنسبة لمصرف الراجحي فإن رأس المال حاليا 6.75 مليار بينما رصيد الحسابات الجارية يتجاوز ال 70 مليارا والتي تدر فعليا الأرباح الكبيرة...

هذا السباق المحموم لرفع رأس المال ربما بسبب أن البنك يريد التوسع خارجيا ولوجود اشتراطات من منظمة التجارة العالمية على حجم رأس المال تمت هذه المنح المتتالية...

الجدير بالذكر أن المصرف كان له تجربة فاشلة في التسعينات للتوسع خارجيا عبر شراء شركات تابعة وقد قام بالتخلص منها جميعا في بداية الألفية!!!

ماذا لو فشل البنك في مسعاه للتوسع خارجيا بحيث أن الفرص التي يريد استغلالها (مثل بنك ماليزيا) لم تدر عائدا جيدا كما هو مخطط له وهذا وارد...

في حلة الفشل في تجاوز انخفاض الأرباح فإن ربحية السهم ستكون متدنية جدا عن السابق (إذا انخفضت مثلا عن 5 مليار في 2007 فإن ربحية السهم بعد المنحة ستكون بحدود 3.5 ريال والتوزيع قد لا يتجاوز 2.5 ريال) من المحتمل أن تنتهي طفرة الأسهم في بداية 2007 مما يعني عودة التعقل لمكررات الأرباح والتي لن تتجاوز ال 20 فيما إذا كانت الشركة قوية وذات ربحية متنامية مما يعني أن سعر سهم الراجحي قد لا يتجاوز 70 ريالا!!! أما إذا كانت الأرباح مستمرة في الإنخفاض فإن مكرر 20 قد يكون صعبا جدا مما يعني أن سهم الراجحي قد ينخفض أكثر من 70 ريالا!!!
NEW CHART
09-10-2006, Mon 6:53 AM
ملاحظة الانخفاض الشديد في أرباح البنك الهولندي هو بسبب المخصص الائتماني والذي ظل البنك يؤجل اعتماده حتى لا يؤثر على الأرباح الربعية لكن أخيرا أعتمده في الربع الفائت مما أتى على غالبية الأرباح بينما كان من المفترض خصم مبلغ محدد في الأرباع الفائتة حتى لا تتأثر أرباح ربع بعينه.



والله الموفق.

الأستاذ أبو يحيى موضوع شيق ودسم بارك الله فيك

وأحببت أن أضيف تعقيب بسيط بخصوص المخصص الأتماني للبنك الهولندي وهو للأسف من أحد لصوص هذه البلد حيث قام المدعو بتقديم قرض لأحدى شركاته بضمان عقود كبيره مع احد الوزارات ( بدون تحديد لكي لا يعرف الشخص ) وعندما أمتنع عن السداد قام البنك بالأستفسار بخصوص هذه العقود لأيجاد طريقه لسداد المديونيات ردت الوزاره بأنه لايوجد أي عقد بينه وبين الوزاره لكن اسمه ومنصبه أعمى البنك في البدايه قيمة القرض تساوي 400 مليون ريال وأذا كان غريمك القاضي من تقاضي و أحلف و أقسم أن هذه قصة المديونيات على البنك .....

وهي مشابهه لما حصل للبنك الأمريكي عام 2003 وقرض ال 650 مليون مع أختلاف الممثلين .....

بس القهر يجي واحد يبي بطاقة فيزا لمت 5000 ريال يطلعون عينه وخله ما يسدد خطاب للعمل تلفونات أسبوعيه يكرهونك بعمرك والقروض كنك تبي تخطب اليوم وافقنا بكرا لا ......
أبو يحيى
09-10-2006, Mon 9:48 AM
أحمد السبيعي

شكرا على المشاركة...



NEW CHART

إذا القضية فيها خسائر وتم إخفائها عن المستثمرين (يمحق الله الربا)!!! لعل هذا ما يفسر تأخر إعلان أرباح الربع الثاني على غير العادة فالبنك الهولندي أعلن أرباحه متأخرا جدا...
أبو يحيى
09-10-2006, Mon 10:10 PM
أرباح بنك الإستثمار منخفضة ب 15 مليون وبنسبة 4.4%:
أبو يحيى
09-10-2006, Mon 10:14 PM
أرباح الأمريكي ارتفعت ب 38 مليون وبنسبة 2.7% وهذه نسبة ارتفاع طفيفة لا تؤثر على توجه انخفاض الأرباح للقطاع ككل حتى الآن:

الجدير بالذكر أن البنك في إعلان أرباحه قارن الربع الثالث بالربعين الأول والثاني من هذه السنة على غير العادة في إعلانات الأرباح وبخلاف العرف المحاسبي السائد وهو مقارنة أرباح الربع بما يماثلة من السنة السابقة!!!





مجموعة سامبا المالية تعلن النتائج المالية للفترة المنتهية في 30/09/2006 بأرباح بلغت 4.27 مليار ريال

2006-10-09 17:02:36

أعلنت مجموعة سامبا المالية عن نتائجها المالية للتسعة أشهر كما في نهاية سبتمبر 2006م،والتي أظهرت تناميا في صافي الأرباح وصولا إلى 4.27 مليار ريال سعودي (3 مليار ريال سعودي عن نفس الفترة من العام الماضي)،أي بارتفاع نسبته 42.3% عن نفس الفترة من العام الماضي.وهي أعلى أرباح يحققها البنك منذ تأسيسه حيث فاقت صافي أرباح الربع الثالث للعام 2006م والبالغة 1.44 مليار ريال (1.19 مليار ريال للربع الثالث للعام 2005م) كل من الربع الأول والربع الثاني لهذا العام 2006م،مما يدل على قوة أداء البنك وسعيه المستمر في تحقيق افضل النتائج.وفي تعليقه على هذه النتائج المتميزة ذكر الأستاذ عيسى بن محمد العيسى عضو مجلس الإدارة المنتدب والرئيس التنفيذي لمجموعة سامبا المالية:"لقد ارتفعت أرباح البنك الصافية خلال التسعة أشهر من العام 2006م بنسبة 42.3% لتصل إلى 4.27 مليار ريال سعودي، كما ارتفعت أرباح العمليات إلى 5.68 مليار ريال مقارنة بـ 4.22 مليار ريال عن نفس الفترة من العام الماضي، أي بارتفاع بنسبة بلغت 34.7%.إن هذا الأداء المتميز والارتفاع المضطرد في صافي الأرباح ما هو إلا دليل على نجاح استراتيجية البنك نحو تلبية احتياجات عملائه.وما هذا النمو القوي في أرباحنا على مدى السنوات الثلاث الماضية إلا تأكيد على المكانة التي نتبوأها الآن وعلى موقعنا الريادي الذي يؤهلنا تقديم قيمة مضافة لمساهمي البنك،ولا يسعنا إلا تقديم الشكر الجزيل لعملائنا على ولائهم وثقتهم بنا.ونوه العيسى قائلا "إن أهداف سامبا مبنية على سياسته الحذرة في الإقدام على المخاطر وإدارته الفعالة لتلك المخاطر مدعومة برأسماله القوي ضمن إطار استراتيجية البنك ورؤيته العميقة على المدى البعيد.لقد ارتفع إجمالي القروض والسلف إلى 66.9 مليار ريال مقارنة ب 60.8 مليار ريال عن نفس الفترة من العام الماضي وكذلك ارتفعت الودائع إلى 89.5 مليار ريال مقارنة ب 82.4مليار ريال عن نفس الفترة من العام الماضي.إن مؤشرات الأداء لفترة التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2006 ما هي إلا تأكيد قاطع للأداء المتميز خلال هذه الفترة مقارنة بالفترة المماثلة من العام الماضي.وقد ارتفعت نسبة "العائد على الموجودات" على أساس سنوي إلى 5.1% مقابل 3.9% وارتفع "العائد على حقوق المساهمين" إلى 41.6% مقابل 36.3%،وتحسنت كذلك نسبة "إيرادات العمليات إلى المصاريف" لتصل إلى 4.5 مقابل 4.0،وصعد "عائد السهم الواحد" إلى 9.49 ريالا مقابل 6.67 ريالا لنفس الفترة من العام الماضي.


فهل إدارة البنك تتصفح المنتديات وتتأثر بما يكتب عنها؟!؟!

نحن فقط في هذا الموضوع نقارن أرباح الأرباع على التولي وذلك لمراقبة تأثير الأحداث المتسارعة فيما يتعلق بطفرة الأسهم على أرباح البنوك والتي بدات تتأثر سلبا بتدنى عائدات الطفرة اعتبارا من الربع الثاني...
أبو يحيى
10-10-2006, Tue 10:58 PM
أرباح الفرنسي انخفضت ب 64 مليون وبنسبة 8% عن الربع الثاني:
أبو يحيى
10-10-2006, Tue 11:07 PM
أرباح البريطاني انخفضت ب 177 مليون وبنسبة 22% عن أرباح الربع الثاني:


هذا الإنخفاض الكبير في أرباح البنك البريطاني والبنك العربي قد يوحي أن هذين البنكين بدئا بإهلاك الديون المعدومة والتي تسببت بها قروض التسهيلات خلال الطفرة. فهل نلاحظ انخفاضا أكبر في نتائج البنوك الأخرى في الربع الرابع لنفس السبب؟!
أبو يحيى
10-10-2006, Tue 11:10 PM
أرباح البلاد (30.6 مليون) انخفضت ب 14.4 مليون وبنسبة 32% عن الربع الثاني (45 مليون).
FARiS NAJDi
10-10-2006, Tue 11:18 PM
أخي العزيز أبو يحيى كان لي رأي مشابه لرأيكم في كثير من نقاطه على هذا الرابط , وجزاكم الله خير الجزاء .

http://www.thegulfbiz.com/showthread.php?t=221426
أبو يحيى
10-10-2006, Tue 11:24 PM
FARiS NAJDi

بارك الله فيك على التأييد..
عين العقل
11-10-2006, Wed 1:32 AM
أرباح البريطاني انخفضت ب 177 مليون وبنسبة 22% عن أرباح الربع الثاني:




هذا الإنخفاض الكبير في أرباح البنك البريطاني والبنك العربي قد يوحي أن هذين البنكين بدئا بإهلاك الديون المعدومة والتي تسببت بها قروض التسهيلات خلال الطفرة. فهل نلاحظ انخفاضا أكبر في نتائج البنوك الأخرى في الربع الرابع لنفس السبب؟!


يعطيك العافيه ابو يحيى على المتابعه الدقيقه ..

ما هي توقعاتك بالنسبة للراجحي ومسألة التسهيلات ؟ أيضاً بالنسبة لأخطاء التداول؟

الراجحي أعلن عن نقص بسيط مقارنة بالمتوقع !

وللعلم العام الماضي وصلت تسهيلات الراجحي إلى ما فوق 6 مليار ريال

تحياتي لك ،،
أبو يحيى
11-10-2006, Wed 1:57 AM
ساريه

الله يعافيك...

أكبر خطأ استراتيجي قام به الراجحي هو رفع رأس المال بهذا الحجم المبالغ فيه ومهما كانت الأسباب فإن تأثير سعر السهم المستقبلي المتوقع سيؤثر سلبا على سمعة البنك سواء في الداخل أو الخارج.

أرباح الراجحي في 2002 وما قبلها لم تكن تتجاوز 1.5 مليار فقط مصدرها الأساسي الخدمات البنكية + نسبة قليلة من قروض التقسيط + أرباح الخزينة.

بداية من 2003 بدأت الزيادة في عائدات عمولات تداول الأسهم بشكل كبير وزادت قروض وطني (تقسيط الأسهم) بشكل خرافي مدفوعة برغبة الجماهير في الدخول في سوق الأسهم.

مع نهاية الطفرة المتوقعة خلال سنة 2007 فإن العائد من البندين أعلاه سوف يقترب لأن يكون زهيدا جدا مقارنة بالحالي... مما يعني أن ربحية البنك قد تقترب من ربحيته في 2002 وما قبلها!!!

فلو قسمنا 1.5 مليار على عدد الأسهم بعد المنحة الأخيرة فإن الناتج لا يتعدى 1.1 مضروب بمكرر 20 على أحسن الأحوال يعطني سعر سوقي للسهم = 22 ريال فقط!!! (ملاحظة: هل جت شركة الكهرباء برأس مالها الضخم على بالك الآن)


والله الموفق وهو تعالى أعلم.
FIFO
11-10-2006, Wed 2:18 AM
اسمح لي يا ابو يحيى ان احييك ... واشكرك على هذا التوضيح الرائع ..

والله يكثر من امثالك ...ولا تبخل علينا بمثل هذه المواضيع الي يستفاد منها ..

وكنت اتمنى منك ان تضع ترند قيمه الاسهم المتداوله في كل ربع خلال السنوات الماضيه موازي لترند ارباح البنوك ..لكي يتضح للجميع مدا الترابط ...

واعتقد يا ابو يحيى انك بالغت في تقديراتك بنسبه للراجحي لعام 2007 بنسبه لانخفاض الارباح ... حيث ان نسبه كبيره من القروض قروض شخصيه لمده 5 سنوات واكثر .. وليس جميعها قروض مرابحه اسهم ...لذلك لا اتوقع انخفاض الارباح لتعود كما كانت عليه عام 2002 م...
عين العقل
11-10-2006, Wed 2:19 AM
الحقيقة يبو يحيى الحديث عن الراجحي ذو شجون ! ويحتاج لوقفات عديدة ودراسة عميقة ..

قد لا أستطيع أن أقف عليها ولكن ربما نتطرق مستقبلاً لبعض النقاط - إن أحببت مناقشتها ؟

أتدري يا أخي أن الاستقالات هذا العام والعام الماضي في الراجحي بلغت حداً كبيراً ومن خيرة الموظفين ؟

الراجحي قال أنه وظف حوالي ألف موظف جديد مع أن عدد الفروع الجديدة وحسب ما قاله أحد الأصدقاء حوالي 16 فرع فقط !

16 فرع * ثمان موظفين لكل فرع = 128 موظف يحتاج للفروع

لنقل 20 فرع * 8 = 160 موظف - 1000 تعيينات جديدة = 840 موظف قدموا استقالاتهم من المصرف !

على رأسهم عزام أبا الخيل ومنتصفهم صاحبي الذي يحدثني عن المصرف :)

كوادر متميزة تركت المصرف بسبب سوء إدارته وغياب عبد الله الراجحي عن المتابعة !

هذه نقطة ...

وكما تفضلت زيادة رأس مال المصرف بهذا الشكل والحجم تحتاج لزيادة في الربحية تناسب هذا النمو في رأس المال والتي لا نعلم ماذا خطط لها مجلس الإدارة ؟!

أيضاً المنافسة القادمة من البنوك المحلية سواء الجديدة أو القديمة والبنوك الخارجية ..

أيضاً وفي المستقبل القريب لو أخذنا الرأي القائل بتدني الأرباح في البنوك وسابك وشركات عديدة مع توقع أن يخف وهج الأسهم وبالتالي ستقل عوائد العمولات وعوائد التسهيلات والقروض - الشعب غالبيته مقترض ولا مجال لقروض جديدة على مستوى الأفراد - أقول كيف سيعوض المصرف وغيره من البنوك هذه العوائد ؟

وضع حرج لها ..

وربما أختلف معك في عودة الربحية لمستوى عام 2002 في المدى المنظور !

نقطة إضافية : الدولة لديها فوائض كبيرة ولله الحمد ولسنوات قادمة لن تحتاج أن تقترض من البنوك - بإذن الله - وهذه نقطة ليست في صالح البنوك أليس كذلك ؟

أما المقارنة مع شركة الكهرب فلم تنصف :) .. الكهرب حالة إستثنائية

ربما تكون نظرتي سوداوية بعض الشيئ ولكن يجب أن نضع كل الاحتمالات في الحسبان حتى لا نفاجأ في المستقبل .

وفقني الله وإياك و كل من يقرأ .
أبو يحيى
12-10-2006, Thu 2:13 AM
أرباح بنك الجزيرة انخفضت ب 340 و بنسبة 45% هذا الإنخفاض الهائل لهذا البنك بالخصوص (والذي يعتبر شركة وساطة أكثر من ما هو بنك) يعزز من نظريتنا في هذا الموضوع أن نسبة كبيرة من أرباح البنوك قد تتجاوز 60% منذ 2003 كانت بسبب عائدات الطفرة وهي عائدات غير متكررة ولا يلوح في الأفق أي بديل عنها!!!
أبو يحيى
12-10-2006, Thu 2:24 AM
FIFO

حياك الله...

بالنسبة لمداخلتي الأخيرة عن أرباح الراجحي لم أقل أن الربحية في 2007 سوف تكون مساوية لربحية 2002 لكن أي انخفاض كبير في ربحية 2007 سوف يؤثر بشكل كبير على سعر السهم السوقي لأن سوق الأسهم سوق توقعات فكما كان السهم يحقق قفزات سعرية هائلة بسبب توقعات زيادة الأرباح فإنه حتما سيحقق انخفاضا أكبر فيما إذا انخفضت الربحية بشكل كبير.

وستكون أرباح 2002 هي القاعدة للتوقعات المستقبلية في حينة حيث أن الطفرة في تلك السنة لم تبدأ بعد.


والله تعالى أعلم.
أبو يحيى
12-10-2006, Thu 2:35 AM
وكما تفضلت زيادة رأس مال المصرف بهذا الشكل والحجم تحتاج لزيادة في الربحية تناسب هذا النمو في رأس المال والتي لا نعلم ماذا خطط لها مجلس الإدارة ؟!


نعم بارك الله فيك لم نتطرق لهذه النقطة المهمة...

البنك زاد رأس ماله بداية سنة 2005 من 2.25 مليار إلى 4.5 مليار صاحب هذه الزيادة ارتفاع كبير في أرباح البنك لكن هذه الزيادة في الأرباح كانت شاملة لكل البنوك بدون استثناء!!!

في بداية 2006 زاد البنك رأس ماله من 4.5 مليار إلى 6.75 مليار لكن الأرباح بعد الزيادة ولثلاثة أرباع متتالة لم تتأثر بشكل ملحوظ بل كانت شبه خطية مما يعني أن هذه الزيادة لم يستفد منها البنك!!!

ننتظر في بداية 2007 الزيادة الهائلة المرتقبة والتي حتما ستؤدي إلى ترهل السهم خصوصا إذا ما رافق هذه الزيادة تدني في الربحية...


والله الموفق.
FIFO
12-10-2006, Thu 2:37 AM
ابو يحيى بصراحه جهد تشكر عليه ...وهذه المواضيع التي يستفاد منها ... لكن للاسف الناس تحب التطبيل وبس ..

واحب اسالك هل سمعت عن صفقه بيع بنك القاهره حصته البالغة 5.3 % لاسهم سامبا بمبلغ 40 ريال للسهم ..
هل تعني هذه الصفقه ان التقييم المعتمد في هذه الصفقه اهمل اي ارباح غير ناتجه عن اعمال البنك المصرفيه واستثناء عمولات الاسهم والارباح الاستثماريه في التقييم ...
Jamal
12-10-2006, Thu 2:39 AM
شكرا اخوي ابو يحى
اعتقد ان اسعار اسهم البنوك استوعبت انخفاض ارباحها في الربع الثالث منذ بدايته
وارجو ان تقارن اسعارها من بداية الربع الثالث الى يومنا هذا وسوف ترى الفرق كبير
لذا اسعار البنوك حاليا هي في القاع واتوقع استقرار اسعارها مع تذبذب متوسط الى نهاية العام
فاعل خير
12-10-2006, Thu 2:44 AM
الراجحي سيحاول ان ينافس بنك الانماء على ما يبدو .. من قيمة رأس المال المقترح البالغة 15 مليار .. ولكنها مخاطرة من حيث خفض عائد السهم .. وعائد السهم الى 4 ريال قد يجعل قيمة السهم في حدود 100 ريال بعد المنحة .. بافتراض مكرر 25 وهو عالي ايضا ..

وشكرا
أبو يحيى
12-10-2006, Thu 3:04 AM
Jamal

شكرا لك...

انخفاض أسهم البنوك في بداية الربع الثالث (شهر 7) كان بسبب توقف زيادة الأرباح وبداية طفيفة بالإنخفاض... كما أن السوق صحح بشكل عام في ذلك الوقت من 13500 إلى 10400.

بالمناسبة بنك البلاد سجل قاع جديد اليوم (68.5)...



فاعل خير

شكرا على المشاركة...
القادم من بعيد
12-10-2006, Thu 3:07 AM
انخفاض كبير فى ارباح بنك الجزيرهالربعيه